APR

APR (Yıllık Yüzde Oran), bir kredinin yüzde olarak ifade edilen yıllık faiz oranıdır. ABD tüketici finansmanında APR, belirli zorunlu ücretleri — açılış ücretlerini, iskonto puanlarını ve ipotek sigortasını — açıklanan faiz oranına ekleyerek belirtmek üzere Yönetmelik Z (1968 Doğruluk Borç Verme Yasası) kapsamında zorunludur; üçüncü taraflara ödenen kapanış masrafları ise dahil değildir.

APR, bileşimi hesaba katan APY'den (Yıllık Yüzde Getiri) farklıdır. Aylık bileşikli %6 APR, yaklaşık %6,17 APY'ye karşılık gelir. APR, krediler için kullanılan standarttır (borçlu etkin oranı küçük göstermek ister); APY ise tasarruflar için kullanılır (banka oranı büyük göstermek ister).

ABD'de konut kredisi araştırması yaparken kredi verenler, nominal oranın yanında APR'yi de belirtmek zorundadır. APR farkı, ücret yükünü ortaya koyar. %6,5 nominal / %7,0 APR'li bir kredi yüksek başlangıç ücretleri içerir; %6,5 nominal / %6,55 APR'li bir kredi çok az ücret içerir. Nominal oranları değil, APR'leri karşılaştırın.

Ücret yükü dahil gerçek aylık ödemeyi görmek için konut kredisi hesaplayıcımızı nominal oran yerine APR ile kullanın.

Çalışılmış örnek

İki adet 400.000 $, 30 yıllık konut kredisi teklifini karşılaştırıyorsunuz. A Kredi Kuruluşu: %6,50 nominal oran, 8.000 $ puan ve açılış ücreti, APR %6,69. B Kredi Kuruluşu: %6,75 nominal, ücret yok, APR %6,76. A Kuruluşu'nun aylık ödemesi 2.528 $; B Kuruluşu'nunki 2.594 $ — 66 $/ay fark. Ancak A Kuruluşu'nun 8.000 $'lık başlangıç ücreti, 66 $/ay tasarrufla bölündüğünde 121. ayda — tam olarak 10 yılda — başa baş noktasına ulaşır. 10. yıldan önce satış veya yeniden finansman yapılırsa, nominal faiz daha yüksek olsa bile B Kuruluşu kazanır. APR farkı (6,69'a karşı 6,76), bunu kapalı form olarak özetler: tam vade boyunca A Kuruluşu'nun "oran + ücret" yapısıyla aynı gerçek nakit akışını üretecek, ücresiz krediye uygulanacak sabit orandır.

APR'nin çoğu kredi kartı ürününde günlük uygulanmasına rağmen yıllık bir rakam olduğunu unutmayın. Günlük oran APR ÷ 365'tir ve ortalama günlük bakiyeye uygulanarak aylık faiz masrafına dönüştürülür. Bu, 2.000 $'lık taşınan bakiyedeki %21,99 APR'li bir kartın günlük yaklaşık 1,20 $ faiz biriktirdiği anlamına gelir — ayda yaklaşık 36 $ — ve yalnızca asgari ödeme yapan kart sahibi ödemelerine rağmen bakiyenin büyüdüğünü görür.

Ne zaman ve neden önemlidir

APR, farklı ücret yapılarına sahip kredileri — konut kredileri, araç kredileri, kişisel krediler, kredi kartları — karşılaştırırken her zaman önemlidir. Yalnızca nominal oranları karşılaştırmak sistematik olarak gizli ücretli teklifleri tercih ettirir; APR karşılaştırması maliyet farkını tek bir sayıda görünür kılar. APR aynı zamanda kredi kartı bakiyesi taşıyan her tüketici için de önemlidir: 5.000 $'lık taşınan bakiyede %18 APR ile %24 APR arasındaki fark yılda yaklaşık 300 $'dır ve çoğu kart sahibi bunu ödemekte olduğunun farkında değildir. En büyük pratik hata, ABD konut kredisinin APR'sini Avrupalı bir konut kredisinin TAEG/AER'iyle karşılaştırmaktır — farklı ücret dahil hesaplama yöntemleri nedeniyle doğrudan karşılaştırılamazlar. Referans: CFPB — Faiz oranı ve APR.

Kredi kartı APR mekanizması: ABD kredi kartları tek bir alışveriş APR'si belirtir ancak bunu günlük periyodik oran olarak — yıllık oran bölü 365 — uygular ve ödemesiz dönem geçen herhangi bir bakiye üzerinde günlük bileşik yapar. 1.000 $'lık taşınan bakiyeli %24 APR'li bir kart günlük yaklaşık 0,66 $ faiz biriktirir; bu, bileşikle yılda yaklaşık 271 $'a ulaşır (bileşimsiz %24 okumasının ima ettiği 240 $'dan fazla). Nakit avans APR'leri genellikle alışveriş APR'lerinden 3-5 puan daha yüksektir ve ödemesiz dönemi yoktur — faiz, nakit çekildiği gün işlemeye başlar.

%0 APR teklifleri — ince baskı: perakende promosyonlu finansman genellikle 12 ay için "%0 APR" sunar ve ertelenmiş faiz yapısı içerir. Tuzak: promosyon dönemi sonunda herhangi bir bakiye kalırsa, birinci günden itibaren birikmiş faizin tamamı standart APR üzerinden geriye dönük olarak eklenir (genellikle %25-30). Bakiyenin %99'unu ödeyen ve son günü bir gün kaçıran biri binlerce dolarlık geriye dönük faizle karşılaşabilir. CFPB bunu daha net ifşa gereksinimleriyle düzenlemiştir (Yönetmelik Z değişiklikleri) ancak yapının kendisi yasal olmaya devam etmektedir. %0 teklifinin "ertelenmiş faiz" mi yoksa "gerçek %0" mı olduğunu her zaman teyit edin. Referans: CFPB — Sabit ve değişken APR.